專題導讀首頁 三人行 人大經濟論壇 在線軟件視頻培訓

什麽是套期保值

--套期保值專題
什麽是套期保值?套期保值是指把期货市场当作转移价格风险的场所,利用期货合约作为将来在现货市场上买卖商品的临时替代物,对其现在买进准备以后售出商品或对将来需要买进商品的价格进行保险的交易活动。套期保值的基本特征是,在现货市场和期货市场对同一种类的商品同时进行数量相等但方向相反的买卖活动,即在买进或卖出实货的同时,在期货市场上卖出或买进同等数量的期货,经过一段时间,当价格变动使现货买卖上出现的盈亏时,可由期货交易上的亏盈得到抵消或弥补。

金融几何学: 一种套期保值和风险管理的几何学管理方法(微分几何)

    过去的三十年,在金融衍生证券的使用和基于高级数学理论的估价发生了爆炸性的发展。基于随机微积分的理论提供了一个估值的概念性框架,以及计算的工具。由于衍生证券市场的成熟,人们的关注焦点已经从单独的金融工具的估值转向了对于大的投资组合的规避和风险管理上。其中的挑战在于了解可能依赖于成百上千的潜在风险因素的一个复杂的金融工具的行为。《金融几何学》将帮助你理解它。当然,数学方法依然可行,但《金融几何学》为你提供了直观的几何学的表述,和强大的用于描述现代金融世界复杂风险的计算工具....[查看詳情]

關于套期保值的一個小疑問

    套期保值是一种以规避现货价格风险为目的的期货交易行为,通过在期货市场和现货市场进行反向操作来实现。大家看红体字!为何是交易方向相反?比如说,现在是11月份,一个企业生产的产品预计在明年5月份卖出。为了锁定利润,企业现在可以在期货市场上做空明年05月期货,即卖出1005合约!那么,企业现货市场是卖,期货市场也是卖,不都是卖吗?怎么会是相反操作?只是到了明年5月份,期货市场买(平仓),现货市场卖,这时才是相反操作啊!

股指期貨套期保值

股指期貨套期保值研究之一:股指期貨套期保值的基本框架

股指期貨套期保值研究之一:股指期貨套期保值的基本框架

本文简要介绍了采用股指期货进行套期保值交易的原因以及由此带来的市场价值,并着重强调了利用沪深300股指期货进行套期保值的关键环节和重要问题,并据此提出认识和研究沪深300股指期貨套期保值的相关问题及研究角度的分析框架。本文的目的是作为建立沪深300股指期貨套期保值认识框架的基础,以使得套保者有一个较为清晰的认识套期保值中不同环节和不同问题的框架....

【下載】很好的一篇股指期貨套期保值的方法探讨
【下載】东莞证券-股指期貨套期保值策略研究-100527
【求助】股指期貨套期保值发达国家的案例
【討論】请教关于股指期貨套期保值的仿真

中金所股指期貨套期保值研修班培训资料扫描件

中金所股指期貨套期保值研修班培训资料扫描件

中金所培訓資料掃描件!非常有用哦,包括三大講師的ppt,分別來自香港摩根大通;元大證券(香港)董事總經理,曾任台灣花旗證券總經理;台灣華南期貨總經理的,掃描了我一上午,希望對大家有用。

【求助】沪深300股指期貨套期保值应用研究
【下載】免费股指期貨套期保值-申万的一个非常系统的研究报告
【下載】股指期货之套期保值--《股指期貨套期保值框架梳》
【下載】股指期貨套期保值策略研究
【下載】股指期貨套期保值解决方案
【下載】股指期貨套期保值策略

套期保值學習資料

套期保值實證研究中碰到的幾個問題

套期保值實證研究中碰到的幾個問題

不知道論壇上有沒有人做期貨套期保值有效性實證方面的問題,本人在計算有效性時碰到了幾個問題,希望前輩們不吝賜教!我用的是jse和hkm方法計算套頭比的,碰到以下幾個問題:
1、我是把現貨價格的變化對期貨價格的變化用最小二乘法回歸,但是回歸出來的套頭比卻是負數,莫非在計算價格變化是應取絕對值?或者是回歸出系數後再取絕對值?
2、hkm方法涉及到時間問題,那麽在回歸的時候,時間應該是變化的吧(如果不變的話,回歸出來的系數只能爲0)可是,這樣的話,在計算套頭比的時候時間應該取哪一個呢?莫非平均一下?
3、這個問題讓我非常頭疼,就是算出來的有效性是負數!!我一直不解,後來發現,算出來的作爲分子的基差方差比作爲分母的現價方差大,這樣得出來的數必然比1大,再用1減,不得負數才怪呢....

請教一個期貨套期保值的問題

請教一個期貨套期保值的問題

向大家请教一个期货的问题,在用期货进行套期保值时,需要的期货合约的数量=套期保值比率*现货价值/(期货合约市价*相应乘数)还是需要的期货合约的数 量=套期保值比率*现货价值/期货合约面值?抑或是需要的期货合约的数量=套期保值比率*现货价值/(期货合约到期执行价格*相应乘数)?

【討論】關于基于久期利率期貨套期保值的問題
【下載】受益匪淺的套期保值文章
【下載】遠期外彙套期保值-外彙套期保值及案例分析
【下載】企業套期保值風險管理論文一篇

累積期權和國航套期保值詳情

累積期權和國航套期保值詳情

近日在做关于累积期权的研究,就是那个害了中信泰富,害了深南电的累积期权,也accumulate,有没有哪位高人能够详细的介绍一下累积期权,最好是能用案例说明一下,一些基础的概念我也明白了,但是还有很多细节不太清楚。比如多久执行一次,多久进行结算,以及结算的方法等,是用现金进行差价结算还是用实物交割,还有这个累积和knock out 体现在什么地方等等,就是越详细约好。

【下載】套期保值入門資料
【下載】有關套期保值的原理PPT
【分享】免費資料——遠期外彙套期保值
【討論】套利與套期保值的區別,請大家暢談

套期保值 關于我們 廣告服務 版權申明 招聘英才 網站地圖 京ICP备11001960号 京ICP证090565号 京公网安备1101084107号